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A Simple, Positive Semi-Definite, Heteroskedasticity and Autocorrelation Consistent Covariance Matrix
Artículo
Página del recurso disponible Artículo OpenAlex
Whitney K. Newey; Kenneth D. West · Econometrica · 1987
This paper describes a simple method of calculating a heteroskedasticity and autocorrelation consistent covariance matrix that is positive semi-definite by construction. It also establishes consistency of the estimated c...
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